Кратко: фонд в Лихтенштейне предоставляет состоятельным частным лицам защиту активов, предсказуемое планирование наследования и конфиденциальность — однако требует минимум 30 000 CHF капитала фонда, лихтенштейнского доверительного управляющего в совете фонда и корректную налоговую привязку к Германии. Тот, кто вносит активы из Германии, должен учитывать в первую очередь налогообложение вменения дохода согласно § 15 Закона Германии о внешних экономических связях (AStG), возможный налог на дарение при учреждении, а также текущие обязанности по отчётности и по фактическому присутствию.
Содержание
- Преимущества фонда в Лихтенштейне
- Как проходит учреждение фонда
- Расходы на учреждение фонда
- Что дополнительно должны учитывать немецкие учредители
- Часто задаваемые вопросы
Для состоятельных частных лиц, предпринимателей и инвесторов Лихтенштейн предлагает привлекательный вариант защиты и стратегической передачи имущества. Учреждение фонда в Лихтенштейне создаёт правовые преимущества, упрощает планирование наследования и обеспечивает конфиденциальность и ограничение ответственности. Тот, кто вместо этого рассматривает немецкий фонд или дарение долей для избежания налога на выезд из Германии, может найти сравнение в нашей статье об избежании налога на выезд из Германии.
Преимущества фонда в Лихтенштейне
Защита активов
Лихтенштейнский фонд юридически отделяет внесённое имущество от учредителя. Кредиторы учредителя, как правило, не могут обратить взыскание на имущество фонда; имущество также защищено от требований об ответственности со стороны учредителей и бенефициаров.
Планирование наследования
Фонд хорошо подходит для планирования наследования, поскольку учредитель может всесторонне определить, как и для чего будет использоваться имущество после его смерти. Это позволяет сохранить имущество на протяжении поколений и избежать споров о наследстве или расточительного обращения с имуществом.
Налогообложение в Лихтенштейне
Лихтенштейн предлагает фондам многочисленные налоговые льготы: отсутствует налог на наследство и дарение, тогда как немецкие фонды каждые 30 лет облагаются заместительным налогом на наследство (Erbersatzsteuer). Благодаря этому лихтенштейнский фонд, как правило, хорошо подходит для долгосрочного планирования состояния — однако налогообложение самого учредителя в Германии это не затрагивает (см. ниже).
Стабильность и надёжность
Лихтенштейн известен своей стабильной правовой системой и устойчивой экономической политикой. Эта юрисдикция обеспечивает политическую и экономическую защиту и высокий уровень правовой определённости.
Конфиденциальность и защита данных
Лихтенштейн придаёт большое значение защите частной жизни учредителей и бенефициаров. Общей обязанности раскрывать сведения об учредителях и бенефициарах не существует.
Как проходит учреждение фонда
1. Планирование и подготовка
Первый шаг — определить цель фонда:
- Частные цели: защита активов и планирование наследования
- Благотворительные цели: поддержка образования, науки, искусства или охраны окружающей среды
- Смешанные цели: сочетание частных и благотворительных целей
Совет фонда должен состоять как минимум из двух членов. Один из них должен быть лихтенштейнским доверительным управляющим или приравненным к нему лицом.
2. Подготовка учредительных документов
Учредительный акт (Stiftungserklärung) — центральный документ, определяющий название, цель и вносимое имущество фонда. Устав фонда (Statuten) содержит подробные положения об организации и управлении.
3. Внесение капитала фонда
Минимальный капитал в размере 30 000 CHF должен быть внесён на банковский счёт в Лихтенштейне до регистрации. В качестве альтернативы можно внести имущественные активы, такие как недвижимость или ценные бумаги.
4. Внесение в реестр фондов
Фонд регистрируется в лихтенштейнском надзорном органе по делам фондов. Для частных фондов публикуется лишь ограниченный объём информации, чтобы сохранить конфиденциальность.
Расходы на учреждение фонда
| Статья расходов | Сумма |
|---|---|
| Общие расходы на учреждение | 10 000 – 30 000 CHF |
| из них минимальный капитал | 30 000 CHF |
| из них нотариальные расходы | 1 500 – 3 000 CHF |
| из них регистрационные сборы | 700 – 1 200 CHF |
| из них консультационные услуги | 5 000 – 15 000 CHF |
| Текущие расходы в год | 10 000 – 30 000 CHF |
| из них совет фонда | 5 000 – 20 000 CHF |
| из них бухгалтерия | 2 000 – 10 000 CHF |
Что дополнительно должны учитывать немецкие учредители
Для учредителей, проживающих в Германии или обычно там находящихся, одного взгляда на лихтенштейнское право недостаточно. Особенно важны три момента:
- Налогообложение вменения дохода согласно § 15 AStG: имущество и доходы иностранного семейного фонда, как правило, по-прежнему лично вменяются учредителю (или лицам, имеющим право на получение выплат) и облагаются налогом в Германии. Исключение действует через оговорку об освобождении (escape-клаузулу) § 15 абз. 6 AStG, если место нахождения или руководство фонда находится в государстве ЕС/ЕЭП и выполнены определённые требования по подтверждению и контролю.
- Налог на дарение при учреждении: передача имущества из Германии в лихтенштейнский фонд, как правило, облагается немецким налогом на дарение, поскольку для целей налога на наследство и дарение фонд рассматривается как постороннее лицо.
- Обязанности по фактическому присутствию и отчётности: лихтенштейнский фонд без реального присутствия на месте и без учёта немецких обязанностей по отчётности (в том числе в рамках автоматического обмена информацией) несёт значительные налоговые и уголовно-правовые риски.
Поэтому учреждение лихтенштейнского фонда немецкими учредителями всегда следует планировать совместно с налоговым консультантом, специализирующимся на международном налоговом праве. PSK Steuerberatung сопровождает этот процесс в рамках своей практики по праву фондов (Германия и Лихтенштейн); AK Venture Path дополнительно поддерживает параллельную корпоративную структуру в ОАЭ, например, в рамках открытия компании в Дубае.
Часто задаваемые вопросы о фонде в Лихтенштейне
Какой минимальный капитал требуется для фонда в Лихтенштейне? Установленный законом минимальный капитал составляет 30 000 CHF и может быть внесён наличными или в виде имущественных активов, таких как недвижимость или ценные бумаги.
Не платит ли лихтенштейнский фонд налоги в Германии? Сам фонд облагается налогом в Лихтенштейне. Однако для немецкого учредителя, как правило, применяется налогообложение вменения дохода согласно § 15 AStG, из-за чего имущество и доходы могут по-прежнему облагаться налогом в Германии.
Возникает ли налог на дарение при учреждении? При передаче имущества из Германии в лихтенштейнский фонд, как правило, возникает немецкий налог на дарение, поскольку для целей налога на наследство фонд рассматривается как постороннее лицо.
Должен ли член совета фонда проживать в Лихтенштейне? Да. Как минимум один член совета фонда, который должен состоять минимум из двух человек, должен быть лихтенштейнским доверительным управляющим или приравненным к нему лицом.
Заключение
Преимущества фонда в Лихтенштейне многообразны и позволяют эффективно управлять имуществом, защищать и стратегически передавать его — от налоговых льгот в Лихтенштейне до защиты активов и планирования наследования, конфиденциальности и гибкости. Однако для немецких учредителей такая структура имеет смысл только тогда, когда немецкие правила о налогообложении вменения дохода, налоге на дарение и обязанностях по отчётности учитываются с самого начала.
Правовое состояние на: 08/2026. Сведения о лихтенштейнских налоговых ставках и сборах приведены без гарантии; данная статья не заменяет индивидуальную налоговую консультацию.
Пауль Симон Каспер, налоговый консультант и консультант по фондам, владелец PSK Steuerberatung
Пауль Симон Каспер консультирует немецких клиентов как специалист по фондам в вопросах учреждения и корректного с налоговой точки зрения структурирования фондов в Германии и Лихтенштейне, в частности по § 15 AStG и оговорке об освобождении. Подробнее о нём на LinkedIn и на steuerberatung-psk.com/uber-uns.
